I. Нейлон 66: постійне зростання попиту, великі можливості імпортозаміщення

1.1 Нейлон 66: чудова продуктивність, але не самодостатня сировина

Нейлон - це загальна назва поліаміду або ПА.Його хімічна структура характеризується наявністю повторюваних амідних груп (-[NHCO]-) на головному ланцюзі молекули.Існує багато різних типів нейлону, які можна розділити на аліфатичний ПА, аліфатично-ароматичний ПА та ароматичний ПА відповідно до структури мономеру, з яких аліфатичний ПА широко доступний, виробляється у великих кількостях і використовується в багатьох сферах застосування, особливо нейлон 6 і нейлон 66 серед аліфатичних нейлонів.

Нейлон має хороші всілякі властивості, включаючи механічні властивості, термостійкість, стійкість до стирання, хімічну стійкість і самозмащування, а також має низький коефіцієнт тертя, деяку вогнестійкість і легкість обробки.Однак нейлон також має недоліки, такі як високе водопоглинання, термоусадка, легка деформація виробів і труднощі при вийманні з форми, що вимагає модифікації під час використання для покращення його загальних характеристик.

Існує три основні сфери використання нейлону: 1) цивільна нейлонова пряжа: її можна змішувати або прясти в різних медичних і трикотажних виробах.Нейлонові нитки здебільшого використовуються в трикотажній та шовковій промисловості, наприклад, для в’язання монониткових шкарпеток, еластичних шовкових шкарпеток та інших видів зносостійких нейлонових шкарпеток, нейлонових саронгів, москітних сіток, нейлонового мережива, еластичного нейлонового верхнього одягу, різноманітного нейлонового шовку або вироби з переплетеного шовку.Нейлонові штапельні волокна здебільшого змішують з вовною або іншими хімічними волокнами для виготовлення різноманітного міцного одягу.2) Промислова нейлонова пряжа: у промисловості нейлон використовується у великих кількостях для виготовлення шинного шнура, промислової тканини, кабелів, конвеєрних стрічок, наметів, рибальських сіток тощо. У військовій частині він використовується в основному для парашутів та інших парашутних виробів.(3) Інженерні пластики: переробляються в різноманітні продукти для заміни металу, широко використовуються в автомобільній та транспортній промисловості.Типовими продуктами є крильчатки насосів, лопаті вентиляторів, сідла клапанів, втулки, підшипники, різні приладові панелі, автомобільні електричні прилади, клапани гарячого та холодного кондиціонування повітря та інші частини.

Найбільш використовуваним нейлоном є нейлон 6 і нейлон 66, хоча їх продуктивність і сфери застосування мають велике перекриття, але умовно кажучи, нейлон 66 є міцнішим, має хорошу зносостійкість, делікатне відчуття, кращу загальну продуктивність, але крихкий, нелегкий для фарбування та ціна вища, ніж нейлон 6. Нейлон 6 менш міцний, м'який, зносостійкість гірша, ніж нейлон 66, при низьких температурах взимку легко стає крихким, ціна часто нижча, ніж нейлон 66, економічно вигідний.Ціна часто нижча, ніж у нейлону 66, що робить його більш рентабельним.Таким чином, нейлон 6 має більше переваг у сфері цивільного текстилю, а нейлон 66 має більше переваг у галузі промислового шовку та інженерної пластмаси, особливо в традиційній нижчій частині нейлону 66 в автомобільній галузі, нейлон 66 можна використовувати в набагато більшій кількості сценаріїв. ніж нейлон 6.

З точки зору моделей попиту та пропозиції, нейлон 6 і нейлон 66 також досить різні.По-перше, розмір ринку нейлону 6 більший, ніж розмір ринку нейлону 66, з очевидним попитом на чіпси нейлону 6 у Китаї, що становив 3,2 мільйона тонн у 2018 році, порівняно з 520 000 тоннами нейлону 66. Крім того, китайський нейлон 6 та його розробка сировина капролактам є в основному самодостатньою, причому рівень самозабезпеченості найлону 6 досягає понад 91%, а капролактаму 93%;однак рівень самозабезпечення нейлону 66 становить лише 64%, тоді як залежність від імпорту вихідної сировини капролактаму досягає 100%.З точки зору заміщення імпорту, можливості для заміщення імпорту в промисловому ланцюжку нейлону 66, очевидно, набагато більші, ніж для нейлону 6. У цьому звіті зосереджено на потенційному впливі пропозиції, попиту та технології нейлону 66 і вихідної сировини для нього. , адипонітрил, про екологію промисловості.

Найлон 66 отримують шляхом поліконденсації адипінової кислоти та адипінового діаміну в молярному співвідношенні 1:1.Адипінову кислоту зазвичай отримують гідруванням чистого бензолу з наступним окисленням азотною кислотою.Технологія виробництва адипінової кислоти в Китаї відносно зріла, і є надлишкові потужності.

У 2018 році очевидний попит на адипінову кислоту в Китаї становив 340 000 тонн, а національне виробництво становило 310 000 тонн із рівнем самозабезпечення понад 90%.Однак промислове виробництво гексаметилендіаміну майже повністю базується на гідруванні адипонітрилу, який наразі імпортується до Китаю, тому промисловість нейлону 66 повністю залежить від іноземних гігантів адипонітрилу.Враховуючи неминучу комерціалізацію вітчизняної технології адипонітрилу, ми вважаємо, що імпортозаміщення адипонітрилу призведе до глибоких змін у промисловості нейлону 66 у найближчі роки.

1.2 Попит і пропозиція нейлону 66: олігополія та висока залежність від імпорту

Очевидне споживання нейлону 66 у Китаї становило 520 000 тонн у 2018 році, що становить близько 23% від загального світового споживання.Конструкційні пластмаси становили 49%, промислова пряжа – 34%, цивільна пряжа – 13% та інше застосування – 4%.Інженерні пластики займають найбільше місце після нейлону 66, приблизно 47% технічних пластмас нейлону 66 використовуються в автомобільній промисловості, за якою йдуть електротехніка та електроніка (28%) і залізничний транспорт (25%).

Автомобільна галузь продовжує залишатися головною рушійною силою попиту на нейлон 66, дедалі більша увага приділяється паливній ефективності та зменшенню викидів транспортних засобів, що спонукає виробників автомобілів віддавати перевагу легшому пластику перед металами при виборі матеріалів.Нейлон 66 — це легкий матеріал із чудовими тепловими властивостями, що робить його популярним вибором для виробників автомобілів і використовується в широкому діапазоні силових агрегатів автомобілів.Подушки безпеки також є основною сферою застосування промислових ниток нейлону 66.Очікується, що великий попит з боку автомобільної промисловості сприятиме зростанню ринку нейлону 66.

Нейлон 66 також використовується у виробництві електричних та електронних ізоляційних деталей, компонентів прецизійних електронних приладів, електричного освітлення, рисоварок, електричних пилососів, високочастотних електронних нагрівачів їжі тощо. Нейлон 66 також має чудову стійкість до пайки та широко використовується в виробництво розподільних коробок, вимикачів і резисторів.Вогнестійкий нейлон 66 також використовується у виробництві затискачів для меню, фіксаторів і ручок фокусування.

Залізниці є третьою за величиною сферою застосування нейлону 66 інженерних пластмас.Нейлон 66, армований скловолокном, міцний, легкий, зносостійкий, стійкий до корозії, легко формується, модифікований для зміцнення, атмосферних впливів та ізоляції, і все частіше використовується у промисловості високошвидкісних залізниць і метро.

Галузь виробництва нейлону 66 має типові характеристики олігополії, при цьому глобальне виробництво нейлону 66 зосереджено в основному на великих підприємствах, таких як INVISTA та Shenma, тому бар’єри для входу є відносно високими, особливо у вихідній частині промислового ланцюга з сировиною.З боку попиту, хоча темпи зростання світової та китайської текстильної та автомобільної промисловості впадуть у 2018-2019 роках, у довгостроковій перспективі ми вважаємо, що зростання споживчої спроможності населення та збільшення кількості автомобілів на душу населення все одно принесе великий простір для попиту на текстиль і автомобілі.Очікується, що Nylon 66 підтримуватиме стабільне зростання протягом наступних кількох років, і, враховуючи поточну структуру поставок, у Китаї є багато можливостей для імпортозаміщення.